基金交易三要素

系統的來(lai)說(shuo)，基(ji)金(jin)(jin)交易分(fen)為三項內容，買入(ru)基(ji)金(jin)(jin)、持有(you)基(ji)金(jin)(jin)、盈利(li)賣出(chu)基(ji)金(jin)(jin)，交易完成(cheng)。

看似(si)簡單的(de)三個(ge)步驟，但(dan)實際操(cao)作起來卻差距很大，有的(de)年收益(yi)超過100%，有的(de)甚至虧(kui)的(de)只剩分(fen)毫，這絕(jue)對(dui)不夸(kua)張。究其(qi)原(yuan)因還是在(zai)于(yu)理解(jie)和操(cao)作。

1、第一步：基金買入。

涉及到(dao)的內容有(you)如何挑選基金（基金類型風格、行(xing)業、風險、業績、

基(ji)金經理等）、基(ji)金配置(zhi)組合(he)（基(ji)金持倉(cang)、基(ji)金行(xing)業組合(he)、各(ge)基(ji)金持倉(cang)比(bi)重(zhong)）、基(ji)金買(mai)入（買(mai)入費用、買(mai)入時機，買(mai)入方法）

2、第二步：基金持有。

涉(she)及到的內容(rong)有持有風格（短期、中(zhong)長(chang)期）、持有狀態（加倉、補倉、減倉）、持有成本（時(shi)間成本、費用成本、同類及滬深300收益(yi)比較）

3、第三步：基金賣出。

涉及到的內容有賣(mai)出(chu)(chu)時(shi)機（看大盤指數、看行業(ye)估(gu)值(zhi)、看重倉股票(piao)、看消息(xi)事件(jian)）、賣(mai)出(chu)(chu)方法(fa)（一次性(xing)賣(mai)出(chu)(chu)止(zhi)盈、分批止(zhi)盈等）、賣(mai)出(chu)(chu)費用（贖回(hui)費、時(shi)間成(cheng)本等）

基金買入簡要梳理

1、如何挑選基金：

挑選(xuan)(xuan)基金的文章(zhang)我也寫了很多(duo)，簡單說(shuo)一是自己要有個大框架，確定(ding)(ding)自己的風險級別，然(ran)后確定(ding)(ding)基金風格類(lei)型、通(tong)過(guo)篩選(xuan)(xuan)對比同類(lei)基金的各階段業(ye)績和(he)基金經理情(qing)況，通(tong)過(guo)對比各項(xiang)技術指標，選(xuan)(xuan)出合適(shi)的基金。

2、如何搭配自己的基金配置組合：

基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)配置是一個難題，100個人有100種不同(tong)的(de)配置組合(he)。首先(xian)要(yao)明(ming)確(que)自(zi)己想要(yao)的(de)組合(he)策略，然(ran)后甄別具(ju)體(ti)的(de)基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)，按照一定的(de)倉位比重進行(xing)配置。比如債券基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)2+寬基(ji)(ji)(ji)指數基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)5+偏股基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)3，或者(zhe)科技基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)們3+醫藥基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)3+消(xiao)費基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)4等等。關于基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)的(de)具(ju)體(ti)配置，下面文章(zhang)我(wo)也詳細講解過，需要(yao)的(de)可以點(dian)擊(ji)查閱。一定根據自(zi)己風險(xian)偏好配置，不要(yao)貪多超出風險(xian)范圍。

基金交易常見問題解答

1、可否在開立交易帳戶的同時辦理認購業務？

可以(yi)(yi)。在發行期(qi)內，投(tou)資者(zhe)可以(yi)(yi)同時辦理開立(li)中行交易帳戶和認購業務，而無須多次跑代(dai)銷網點。

2、一個投資者可以開立多個基金帳戶嗎？

不行，根(gen)據業務規(gui)則的規(gui)定，一(yi)個投(tou)資者(zhe)只能開立一(yi)個基金(jin)帳戶。

3、可以委托他人辦理開戶嗎？

不(bu)行，開戶必須由(you)投資者本人親自辦理。

4、在認購期投資者可以多次認購基金嗎？

可以。

5、投資者拿到代銷機構的業務受理憑證就表示業務辦理成功了嗎？

不，拿到代銷機構(gou)的業務受(shou)理(li)憑證(zheng)僅僅表示業務被受(shou)理(li)了，但(dan)業務是否(fou)辦理(li)成功必須以(yi)基金管(guan)理(li)公(gong)司(si)的注冊(ce)登記(ji)機構(gou)確認(ren)的為準，投資者一般在T+2個(ge)工作日(ri)才能查詢到自己在T日(ri)辦理(li)的業務是否(fou)成功。

6、什么是認購、申購和贖回？

認購是指投資者在設(she)立募集期內購買基金(jin)單位(wei)的行為。

申購是指基金(jin)成立后(hou)，向基金(jin)管理人(ren)購買基金(jin)單位的行為(wei)。

贖回(hui)是指基(ji)金投資者向基(ji)金管理人賣出基(ji)金單位的行為。

7、什么是封閉期，封閉期一般有多長？

封閉期(qi)(qi)指在開放式基金(jin)成立初期(qi)(qi)，基金(jin)管理人(ren)可(ke)以在基金(jin)契(qi)約和招募說明(ming)書規(gui)定(ding)的(de)期(qi)(qi)限內(nei)不接受申購、贖回等業務的(de)時間。根據(ju)法規(gui)的(de)規(gui)定(ding)，封閉期(qi)(qi)最長不得超過3個月。

8、什么是開放日？

開(kai)放日(ri)是指為投(tou)資者辦理基金(jin)申(shen)購、贖回等(deng)業務的(de)工作(zuo)日(ri)。在我國，一般來(lai)講，證(zheng)券交(jiao)易所的(de)交(jiao)易日(ri)即為開(kai)放式基金(jin)的(de)開(kai)放日(ri)。

9、基金成立的條件是什么？

按照《開放式基金管(guan)理暫行辦法》的規定(ding)，開放式基金成立(li)的條件是：①設(she)立(li)募(mu)集期限(xian)(xian)內(nei)，凈銷售額超過(guo)2億元(yuan)；②在(zai)設(she)立(li)募(mu)集期限(xian)(xian)內(nei)，最低認購戶數(shu)達到(dao)100人。

當基金(jin)達到基金(jin)成(cheng)立的條件時，由(you)基金(jin)管理人(ren)可公告基金(jin)成(cheng)立，并自成(cheng)立之日起將客戶認購的基金(jin)份額正式轉(zhuan)入(ru)其開設的基金(jin)帳戶。

10、什么是登記基金帳號？

投(tou)資者在(zai)(zai)開立基(ji)金賬(zhang)戶(hu)(hu)后，如需要在(zai)(zai)開立基(ji)金賬(zhang)戶(hu)(hu)的(de)銷售(shou)機(ji)(ji)構以外的(de)其他銷售(shou)機(ji)(ji)構辦理(li)基(ji)金業(ye)務(wu)，需首先(xian)登記基(ji)金帳(zhang)號(hao)。換句話說，登記基(ji)金帳(zhang)號(hao)是投(tou)資者已在(zai)(zai)一家銷售(shou)機(ji)(ji)構開立了基(ji)金帳(zhang)戶(hu)(hu)，而又想要在(zai)(zai)另一家銷售(shou)機(ji)(ji)構辦理(li)基(ji)金業(ye)務(wu)時所必須經過(guo)的(de)手續。

該圖片由注冊用戶"勇者無畏"提供，版權聲明反饋

11、未開立基金帳戶的客戶可以辦理登記基金帳號的業務嗎？

未開立基(ji)金(jin)帳戶的(de)客戶不可以辦理登記基(ji)金(jin)帳號業務(wu)，但(dan)他可以直接(jie)辦理開立基(ji)金(jin)帳戶的(de)業務(wu)。

12、什么是重要帳戶信息？

重要帳戶(hu)信(xin)息是(shi)指：個(ge)人投資(zi)者的(de)姓名、證(zheng)件類型、證(zheng)件號(hao)碼；機(ji)(ji)構投資(zi)者的(de)機(ji)(ji)構名稱、證(zheng)件類型和(he)證(zheng)件號(hao)碼。

13、如何修改重要帳戶信息？

投資者(zhe)要(yao)修改重要(yao)帳戶(hu)信息，必(bi)須到原(yuan)開戶(hu)的網(wang)點辦理(li)。

14、什么是其它帳戶信息？

除了重要帳(zhang)戶信(xin)息以外的其(qi)它(ta)帳(zhang)戶信(xin)息，如(ru)地址、郵(you)編等稱(cheng)為其(qi)它(ta)帳(zhang)戶信(xin)息。

15、個人投資者可以委托他人辦理修改重要帳戶信息嗎？

不行，個人投(tou)資者不得委托他人代辦基金(jin)賬戶資料(liao)變(bian)更。

16、符合什么條件才能注銷基金帳戶？

被(bei)注(zhu)銷的賬戶必須沒(mei)有基金單(dan)位余額，同時，帳戶必須處于正常狀態且無(wu)未達權益。

17、個人可以委托他人代辦注銷基金帳戶嗎？

不(bu)(bu)行(xing)，個人投資者(zhe)不(bu)(bu)得委托他(ta)人代辦注銷基金賬戶。

18、申購可以撤消嗎？

當日的申(shen)購申(shen)請可以(yi)在交易時間內撤銷。

19、申購申請何時可以確認？

投(tou)資(zi)者在(zai)T日提出的申購申請一般在(zai)T+1個工(gong)作(zuo)日得到注冊登記機構的處理(li)和確認，投(tou)資(zi)者自(zi)T+2個工(gong)作(zuo)日起可以查詢到申購是否成(cheng)功(gong)。

20、贖回申請何時可以得到確認？

投資(zi)(zi)者在(zai)T日提出(chu)的贖回(hui)申請一般(ban)在(zai)T+1個工作日得到注冊登記(ji)機構的處理和確認，投資(zi)(zi)者自T+2個工作日起(qi)可以查詢到贖回(hui)是否成功。

21、投資者的贖回款項何時從托管銀行劃出？

基金持有人贖回基金份額，贖回款項通(tong)常在T+3個工作日(ri)，最(zui)長不超過T＋7日(ri)從托管行劃出。

22、一天可否多次贖回？

同(tong)一投資(zi)者在(zai)每一開放日內(nei)允(yun)許多次贖回。

23、贖回可以撤消嗎？

當日(ri)的(de)贖回申(shen)(shen)請(qing)(qing)可以(yi)在當日(ri)交(jiao)易(yi)停止前(qian)（即(ji)15：00前(qian)）撤(che)(che)消。撤(che)(che)消贖回申(shen)(shen)請(qing)(qing)所需提交(jiao)的(de)資料(liao)與(yu)撤(che)(che)消申(shen)(shen)購申(shen)(shen)請(qing)(qing)相同(tong)。

24、投資者每筆贖回的份額有限制嗎？

有，視(shi)具體基金而定。

25、什么叫強制贖回？

強制(zhi)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)主要(yao)指以下兩種情(qing)況(kuang)：（1）投資者(zhe)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)時(shi)，當某筆(bi)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)導致(zhi)其(qi)在代(dai)銷機構(gou)交易帳(zhang)戶的基金單位余額(e)(e)少于(yu)(yu)500份時(shi)，余額(e)(e)部分(fen)必(bi)須一(yi)同(tong)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)；（2）如(ru)果投資人(ren)因(yin)其(qi)它(ta)原(yuan)因(yin)（如(ru)轉托(tuo)管、非(fei)交易過戶等），使(shi)其(qi)在代(dai)銷機構(gou)的帳(zhang)戶余額(e)(e)低(di)(di)于(yu)(yu)最(zui)低(di)(di)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)份額(e)(e)時(shi)，允許其(qi)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)份額(e)(e)低(di)(di)于(yu)(yu)低(di)(di)于(yu)(yu)最(zui)低(di)(di)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)份額(e)(e)，但也必(bi)須一(yi)次全部贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)。最(zui)低(di)(di)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)份額(e)(e)視具體基金而定。 rumen8.com-入(ru)(ru)門吧收集整理入(ru)(ru)門資料

26、投資者在贖回時為什么要選擇“非連續贖回”或“連續贖回”？

按(an)照有(you)關規(gui)定，當(dang)發生巨額贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)時(shi)(shi)，如(ru)果基(ji)金管(guan)理(li)(li)人兌付投(tou)(tou)資(zi)(zi)者的(de)(de)(de)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)申(shen)請(qing)有(you)困難或認為(wei)兌付投(tou)(tou)資(zi)(zi)者的(de)(de)(de)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)申(shen)請(qing)而進(jin)行(xing)的(de)(de)(de)資(zi)(zi)產變現(xian)可能對基(ji)金資(zi)(zi)產凈(jing)(jing)值(zhi)造成較大波動，基(ji)金管(guan)理(li)(li)人可在當(dang)日(ri)接受贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)比例不(bu)低于上一日(ri)基(ji)金總份額的(de)(de)(de)10％的(de)(de)(de)前提下，對其余贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)申(shen)請(qing)延(yan)期辦理(li)(li)。轉入第二個工作日(ri)的(de)(de)(de)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)申(shen)請(qing)不(bu)享有(you)優先權(quan)并以(yi)該(gai)開(kai)放(fang)日(ri)的(de)(de)(de)基(ji)金單(dan)位(wei)資(zi)(zi)產凈(jing)(jing)值(zhi)為(wei)依(yi)據(ju)計算贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)金額，以(yi)此類(lei)推，直(zhi)到全部(bu)(bu)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)為(wei)止，但投(tou)(tou)資(zi)(zi)者在申(shen)請(qing)贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)時(shi)(shi)可選擇(ze)將當(dang)日(ri)未獲(huo)受理(li)(li)的(de)(de)(de)部(bu)(bu)分贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)予以(yi)撤銷(xiao)。因此，投(tou)(tou)資(zi)(zi)者在提出贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)申(shen)請(qing)時(shi)(shi)，應明確(que)表示一旦發生這種情況其是否要將當(dang)日(ri)未獲(huo)受理(li)(li)的(de)(de)(de)部(bu)(bu)分贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)予以(yi)撤銷(xiao)，即是選擇(ze)“連(lian)續贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)”還(huan)是“非連(lian)續贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)”。如(ru)果投(tou)(tou)資(zi)(zi)者未作出選擇(ze)，則將被(bei)默認為(wei)連(lian)續贖(shu)(shu)(shu)回(hui)(hui)(hui)(hui)。

27、什么是基金凈值、單位凈值、累計凈值？

基金(jin)資產凈(jing)值(zhi)(zhi)(zhi)是在某一(yi)(yi)時點(dian)上，基金(jin)資產的總市值(zhi)(zhi)(zhi)扣除負債后的余額，代(dai)表(biao)(biao)了基金(jin)持有(you)人(ren)的權益。單位基金(jin)資產凈(jing)值(zhi)(zhi)(zhi)，即每(mei)一(yi)(yi)基金(jin)單位代(dai)表(biao)(biao)的基金(jin)資產的凈(jing)值(zhi)(zhi)(zhi)。

單位基金資產凈值＝（總資產－總負債）／基金單位總數其中，總資產指基金擁有的所有資產，包括股票、債券、銀行存款(kuan)和其他(ta)有(you)價證券等(deng)；總(zong)負(fu)債指基(ji)金運作及(ji)融資時(shi)所形成的負(fu)債，包括應付(fu)(fu)給他(ta)人的各項費用、應付(fu)(fu)資金利息(xi)等(deng)；基(ji)金單位總(zong)數是指當時(shi)發行在外的基(ji)金單位的總(zong)量。

累計單位凈值＝單位凈值＋基金成立后累計單位派息金額基金凈值的高低并不是選擇基金的主要依據，基金凈值未來的成長性才是判斷投資價值的關(guan)鍵。凈(jing)值的高(gao)低(di)除(chu)了受(shou)到基金經理管理能力的影響之(zhi)外，還受(shou)到很(hen)多其他(ta)因素(su)的影響。

若是(shi)(shi)基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)成(cheng)立已經有一段相(xiang)當長(chang)(chang)的(de)(de)(de)時(shi)(shi)間(jian)，或是(shi)(shi)自成(cheng)立以來(lai)成(cheng)長(chang)(chang)迅速，基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)的(de)(de)(de)凈值自然就(jiu)會比較(jiao)(jiao)高；如(ru)果基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)成(cheng)立的(de)(de)(de)時(shi)(shi)間(jian)較(jiao)(jiao)短，或是(shi)(shi)進場(chang)時(shi)(shi)點(dian)不佳(jia)，都可能使(shi)基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)凈值相(xiang)對較(jiao)(jiao)低(di)。因此，如(ru)果只以現(xian)時(shi)(shi)基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)凈值的(de)(de)(de)高低(di)作(zuo)為是(shi)(shi)否(fou)要購買基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)的(de)(de)(de)標準，就(jiu)常常會做(zuo)出(chu)錯誤(wu)的(de)(de)(de)決定。購買基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)還是(shi)(shi)看基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)凈值未(wei)來(lai)的(de)(de)(de)成(cheng)長(chang)(chang)性，這才是(shi)(shi)正確(que)的(de)(de)(de)投(tou)資方針。

28、開放式基金的單位凈值是如何計算的？

開放式基(ji)(ji)金(jin)買賣的價格(ge)是以基(ji)(ji)金(jin)單位(wei)凈(jing)值為(wei)基(ji)(ji)礎(chu)計(ji)(ji)算(suan)的。基(ji)(ji)金(jin)單位(wei)凈(jing)值的計(ji)(ji)算(suan)如下：

基金資產凈值(zhi)(zhi)＝基金資產總值(zhi)(zhi)－基金負債總值(zhi)(zhi)

基(ji)金單位(wei)凈值(zhi)＝基(ji)金資產凈值(zhi)/基(ji)金單位(wei)總份數

基金(jin)資產(chan)總值(zhi)(zhi)是(shi)指基金(jin)所擁有(you)的(de)各(ge)類有(you)價(jia)證(zheng)券(quan)、銀(yin)行存(cun)款本息(xi)及其他投資等的(de)價(jia)值(zhi)(zhi)總和，基金(jin)負(fu)債總值(zhi)(zhi)是(shi)基金(jin)運作時所形成(cheng)的(de)負(fu)債，包括各(ge)種應付(fu)費用、應付(fu)收益等。

基金(jin)單(dan)(dan)位凈(jing)值(zhi)每日(ri)計算，其中基金(jin)資(zi)產凈(jing)值(zhi)是用當(dang)天證券交易所收市后(hou)對基金(jin)所擁有的各(ge)項資(zi)產進行估值(zhi)并扣除負(fu)債后(hou)得出(chu)的，基金(jin)單(dan)(dan)位總(zong)數(shu)是該日(ri)日(ri)終基金(jin)的總(zong)份(fen)數(shu)。