人們(men)平常所說的(de)(de)(de)基金(jin)(jin)主要指證券投(tou)資(zi)基金(jin)(jin)。用于(yu)個人或者家(jia)庭投(tou)資(zi)理財的(de)(de)(de)一種方式。投(tou)資(zi)理財是每(mei)個家(jia)庭都十分重視的(de)(de)(de)事情,買基金(jin)(jin)是時(shi)下比較主流的(de)(de)(de)一種投(tou)資(zi)方式。那么(me)基金(jin)(jin)怎(zen)么(me)買?基金(jin)(jin)的(de)(de)(de)分類和區(qu)別是什么(me)?基金(jin)(jin)的(de)(de)(de)風險是什么(me)?下面了解一下基金(jin)(jin)知(zhi)識百(bai)科吧!
基金,這里指的是證券投資基金(Securities Investment Fund),是指通過公開發售基金份額募集資金,有基金托管人托管,由基金管理人管理和運作資金,為基金份額持有人的利益,以資產組合方式進行證券投資的一種利益共享、風險共擔的集合投資方式。【詳細>>】
1、根據基(ji)(ji)金(jin)(jin)單位是否可(ke)(ke)增加(jia)或贖回,可(ke)(ke)分為開(kai)放式基(ji)(ji)金(jin)(jin)和封閉式基(ji)(ji)金(jin)(jin)。開(kai)放式基(ji)(ji)金(jin)(jin)不上市交易(yi)(這要看情況(kuang)),通(tong)過銀行、券商、基(ji)(ji)金(jin)(jin)公司申購(gou)和贖回,基(ji)(ji)金(jin)(jin)規(gui)模不固定(ding);封閉式基(ji)(ji)金(jin)(jin)有固定(ding)的存續期(qi),一般(ban)在證券交易(yi)場(chang)所上市交易(yi),投資者通(tong)過二級(ji)市場(chang)買賣基(ji)(ji)金(jin)(jin)單位。
2、根據(ju)組織形態的不同,可分(fen)為公(gong)司型(xing)(xing)基(ji)(ji)(ji)金(jin)和(he)契約(yue)型(xing)(xing)基(ji)(ji)(ji)金(jin)。基(ji)(ji)(ji)金(jin)通(tong)過發行基(ji)(ji)(ji)金(jin)股份成立(li)投資基(ji)(ji)(ji)金(jin)公(gong)司的形式設(she)立(li),通(tong)常(chang)稱為公(gong)司型(xing)(xing)基(ji)(ji)(ji)金(jin);由基(ji)(ji)(ji)金(jin)管理人、基(ji)(ji)(ji)金(jin)托管人和(he)投資人三(san)方(fang)通(tong)過基(ji)(ji)(ji)金(jin)契約(yue)設(she)立(li),通(tong)常(chang)稱為契約(yue)型(xing)(xing)基(ji)(ji)(ji)金(jin)。我國的證(zheng)券投資基(ji)(ji)(ji)金(jin)均為契約(yue)型(xing)(xing)基(ji)(ji)(ji)金(jin)。
3、根據投資風險(xian)與收益的不同,可分(fen)為成(cheng)長型、收入型和平衡型基金。
4、根據投資對象的不同,可分為股票基金、債券基金、貨幣市場基金、期貨基金等。【詳細>>】
1、投資者地位
股(gu)(gu)票持(chi)有人(ren)是公司的股(gu)(gu)東,有權對公司的重大(da)決策發(fa)表自己的意(yi)見(jian);
基金(jin)單位的持有人(ren)是(shi)基金(jin)的受益(yi)人(ren),體(ti)現的是(shi)信(xin)托關系。
2、風險程度
通常情(qing)況下,股票價格的(de)波動性大,是(shi)一種高風險(xian),高收益的(de)投資品種;
基(ji)金(jin)投資于眾多股(gu)票,能有效(xiao)分散風險,是一種(zhong)風險相對適中(zhong)、收(shou)益相對穩(wen)健(jian)的(de)投資品種(zhong)。
3、投資方式不同
債券投(tou)資和(he)股票投(tou)資的基本套路(lu)是一樣的,即先通過對(dui)整(zheng)體(ti)市場走(zou)勢的判斷(duan)來決定是否積極介入,然(ran)后(hou)在總體(ti)方(fang)向確定的情況下,根據特定的市場情形(xing)選取(qu)個券。
證(zheng)券投資基金是一種間接(jie)的(de)(de)證(zheng)券投資方式,基金的(de)(de)投資者不再(zai)直接(jie)參與有價證(zheng)券的(de)(de)買賣活動,不再(zai)直接(jie)承擔投資風險,而(er)是由專家具(ju)體負責投資方向的(de)(de)確定、投資對象的(de)(de)選擇。
4、資金投向不同
股(gu)票是直接投(tou)資(zi)工(gong)具,籌(chou)集的資(zi)金主要投(tou)向實業領域;
基金(jin)是一種間接投資工具,所籌集的資金(jin)主(zhu)要投向有價(jia)證券金(jin)融工具。
5、價格取向不同
在宏觀政治、經濟(ji)環境一致的(de)情況下,基金的(de)價格(ge)主要決定(ding)于資產凈值;而股票的(de)價格(ge)則受(shou)供求關(guan)系的(de)影響巨大(da)。
6、收益情況不同
基(ji)金(jin)收益(yi):紅利(li)收益(yi)、買(mai)賣(mai)基(ji)金(jin)收益(yi);
股票收(shou)益(yi):股息收(shou)入、資本利得、公積金轉增(zeng)收(shou)益(yi);
7、投資回收方式不同
股票投資無限期,除非(fei)公司破產進入清算,如要收回只能(neng)在證券交易市場(chang)上按(an)市場(chang)價(jia)格變現(xian);
封閉型基金有一定的期限,期滿后,投資者可按持有的份額分得相應的剩余資產,期內還可變現。開放型基金一般沒有期限,但投資者可隨時向基金管理人要求贖回。【詳細>>】
一是政策風險
主要是(shi)指因財(cai)政(zheng)政(zheng)策、貨幣政(zheng)策、產業政(zheng)策、地區發展政(zheng)策等國家宏觀政(zheng)策發生明顯變(bian)化(hua),導致基金(jin)(jin)市場(chang)大幅波(bo)動,影響(xiang)基金(jin)(jin)收益而產生的風(feng)險。
二是經濟周期風險
指隨著(zhu)經濟運(yun)行的(de)周期性變(bian)化(hua),證(zheng)券(quan)市(shi)場的(de)收益(yi)水(shui)平呈周期性變(bian)化(hua),基金投資(zi)的(de)收益(yi)水(shui)平也會隨之(zhi)變(bian)化(hua)。
三是利率風險
金融市場利(li)率的(de)波動(dong)會(hui)導致證券市場價(jia)格和收(shou)益(yi)率的(de)變(bian)動(dong)。基金投(tou)資于債(zhai)券和股票,其(qi)收(shou)益(yi)水平會(hui)受到(dao)利(li)率變(bian)化的(de)影響。
四是通貨膨脹風險
如果發生通(tong)貨(huo)膨(peng)脹,基金(jin)投資于證券(quan)所獲得(de)的收益(yi)可能會被通(tong)貨(huo)膨(peng)脹抵(di)消(xiao),從(cong)而影響(xiang)基金(jin)資產(chan)的保值(zhi)(zhi)增值(zhi)(zhi)。
五是流動性風險
基金投資組合中的股票和債券會因各種原因面臨較高的流動性風險,使證券交易的執行難度提高,買入成本或變現成本增加。【詳細>>】
要想了解基(ji)金(jin)定(ding)投,就必須知道她的生母——基(ji)金(jin)是(shi)什(shen)么。基(ji)金(jin)是(shi)投資理財的一種手段,具體的請各(ge)位去(qu)百度,這里不再贅述。基(ji)金(jin)這個(ge)行(xing)業(ye)最早(zao)出現在二(er)十世紀二(er)十年代美國的華爾街,以(yi)前是(shi)不被大家看(kan)好的,那時候可(ke)以(yi)說基(ji)金(jin)行(xing)業(ye)簡直是(shi)無(wu)人問津(jin),門(men)可(ke)羅雀。
起初(chu),玩基金(jin)的(de)可(ke)以說(shuo)都(dou)是(shi)華爾街(jie)的(de)富人階層,因此當美國(guo)處在1969-1970年(nian)的(de)經濟衰退(tui)期(qi)和1973-1974年(nian)股市(shi)崩盤(pan)時期(qi),很多早期(qi)的(de)基金(jin)公(gong)司(si)(si)都(dou)損失(shi)慘重(zhong),紛(fen)紛(fen)倒閉。直到上(shang)世(shi)紀八十年(nian)代無良媒體大(da)肆(si)報道了(le)幾家賺了(le)錢(qian)的(de)基金(jin)公(gong)司(si)(si),他們(men)才重(zhong)新回到了(le)投機者的(de)視野。
基金的(de)衍生品有很多,如上(shang)面提(ti)到(dao)的(de)“基金定(ding)(ding)投(tou)”就(jiu)是(shi)她眾(zhong)多私(si)生子中(zhong)不(bu)起眼的(de)一個。基金定(ding)(ding)投(tou)俗稱(cheng)“懶(lan)人(ren)投(tou)資(zi)”,可(ke)以(yi)按照(zhao)字面的(de)意思(si)去理(li)解就(jiu)是(shi)“固定(ding)(ding)的(de)時間投(tou)入(ru)固定(ding)(ding)的(de)金額到(dao)你看好的(de)那支開(kai)放式(shi)的(de)基金當中(zhong)”。
以前基(ji)金是富人(ren)(ren)階層(ceng)的(de)游戲,底層(ceng)的(de)人(ren)(ren)們要玩根本就沒有(you)資格(ge),但(dan)是現在不一(yi)樣了,萬惡的(de)資本主義不認(ren)為金錢(qian)分三六(liu)九等(deng),他們認(ren)為富人(ren)(ren)手(shou)中(zhong)的(de)錢(qian)和窮(qiong)(qiong)人(ren)(ren)手(shou)中(zhong)的(de)錢(qian)都具(ju)有(you)一(yi)樣的(de)價值,怎(zen)么去剝削(xue)窮(qiong)(qiong)人(ren)(ren)階級呢?
于是乎,你看到了“基金定投”,這個也可以稱之為“小額投資計劃”的理財產品,在我看來說白了就是去剝削窮人財富的一種金融工具。【詳細>>】
一、確認購買平臺
目前基金銷售的渠道比較多,包括基金公司,銀行,第三方基金代銷公司。其中銀行費率較高,基金公司的基金少,所以個人較為推薦的就是第三方代銷網站,代銷的基金全面,費率也低。目前主流的基金代銷網站有天相投顧的基金貓,基金買賣網,天天基(ji)金等,都是不錯的基(ji)金交易平臺。
二、確認基金類型
面對紛雜的基(ji)金(jin),新手該怎么挑選呢?首先(xian)我們需(xu)要確(que)認自己的風險承(cheng)受能力和理(li)財目(mu)標(biao),進而確(que)定要投資的基(ji)金(jin)類型。
風(feng)險(xian)(xian)從高到低排(pai)列,基(ji)(ji)金有如下幾(ji)種類(lei)型:股(gu)票(piao)型基(ji)(ji)金、平衡型基(ji)(ji)金(股(gu)票(piao)與債(zhai)券)、債(zhai)券型基(ji)(ji)金、貨(huo)幣(bi)基(ji)(ji)金。當然風(feng)險(xian)(xian)越大(da)的基(ji)(ji)金類(lei)型,可能(neng)獲得的收益越高。具體如何查看市場(chang)上某一個(ge)類(lei)型的基(ji)(ji)金有哪(na)些,可以去基(ji)(ji)金代銷網站上進行查看。
三、看基金經理經驗
通過了解這(zhe)只(zhi)基(ji)(ji)金的(de)(de)基(ji)(ji)金經理(li)的(de)(de)歷史業績,可以(yi)看出基(ji)(ji)金經理(li)的(de)(de)管理(li)水平(ping)的(de)(de)高低。一般來說,如果基(ji)(ji)金經理(li)能夠做(zuo)到一只(zhi)基(ji)(ji)金連續三年(nian)都在同類基(ji)(ji)金中排名前1/3,那么這(zhe)個基(ji)(ji)金經理(li)實力應該還是可以(yi)信(xin)得過。
四、看基金公司
了解下這個基(ji)(ji)(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)公(gong)司旗下的(de)(de)(de)所(suo)有基(ji)(ji)(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)的(de)(de)(de)過往收(shou)益情況,基(ji)(ji)(ji)(ji)(ji)本上可以判斷出這只基(ji)(ji)(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)的(de)(de)(de)前景。如果基(ji)(ji)(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)公(gong)司在相當長的(de)(de)(de)一段(duan)時間內都(dou)為(wei)投資(zi)者(zhe)實現了持續(xu)性(xing)的(de)(de)(de)回報,那基(ji)(ji)(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)公(gong)司應該(gai)還是不(bu)錯的(de)(de)(de)。
五、看基金的業績表現
看一下基金的近幾年的年收益波動情況,以及相關的風險系數情況。一般通常是以標準差、貝塔系數和夏普指數三個指標來衡量。標準差愈小越好,帶包波動風險小;貝塔系數小于1,風險越小;夏普指數越高越好,代表基金在考慮風險因素后的回報越高。【詳細>>】